固定收益证券如何影响货币变动

快速回顾：到目前为止，我们已经讨论了收益率差异如何作为货币价格变动的指标。

随着两个经济体之间的债券利差或利率差异的扩大，债券收益率或利率较高的货币通常会相对于另一个升值。

固定收益证券 （包括债券）是定期提供固定付款的投资。 

为其固定收益证券提供更高回报的经济体应该吸引更多投资。

这将使他们的当地货币比其他在固定收益市场上提供较低回报的经济体更具吸引力。

例如，让我们考虑gilts 和 Euribors（我们在这里谈论的是英国债券和欧洲证券！）。 

如果与金边债券相比，Euribors 提供的回报率较低，投资者将不会将资金投入欧元区的固定收益市场，而宁愿将资金投入收益率更高的资产。

因此，欧元兑其他货币可能走弱，尤其是英镑。

这种现象几乎适用于任何固定收益市场和任何货币。 

您可以将巴西固定收益证券的收益率与俄罗斯固定收益市场的收益率进行比较，并使用差异来预测雷亚尔和卢布的走势。

或者，您可以将爱尔兰证券的固定收益收益率与韩国证券的收益率进行比较……好吧，您明白了。

如果您想尝试这些相关性，可以在以下两个网站上找到有关政府和公司债券的数据：

• 彭博社
• 交易经济学

您还可以查看特定国家/地区的政府网站以了解当前的债券收益率。这些通常非常准确。他们是政府。

事实上，大多数国家都提供债券，但您可能希望坚持那些货币属于主要货币的国家。

以下是一些来自世界各地的流行债券及其很酷的昵称：

一些国家还提供不同到期期限的债券，因此请确保您比较的是相同期限的债券（例如 5 年期金边债券和 5 年期 Euribors），否则，您的分析就会失败。

我们不会想要那样的，对吗？