做空股票涉及卖出借入的股票，以期以较低的未来价格买回同一只股票并将差价收入囊中。卖空是活跃交易者计划的正常部分，因为它使交易者能够从上涨和下跌的市场中获益。本文通过一些例子来解释什么是卖空，为什么卖空很重要，并列出了卖空股票时要考虑的首要事项。
什么是卖空，为什么要卖空？
卖空是通过经纪人借入股票，以当前市场价格出售这些股票，然后以较低的价格买回股票，以便将股票返还给经纪人的过程。
为什么要做空股票？这个问题的答案是多层次的，但总的来说，做空股票是一种机会，交易股价下跌。
对一些人来说，卖空似乎是相当不道德的，因为你本质上是在采取公司股价会下跌的立场，这可能导致大规模裁员，影响到许多家庭。对其他人来说，这代表着一个机会，可以投机估值过高的股票，或者从大规模出售不道德的公司中获利。
如今，除了散户交易员外，还有一些成熟的对冲基金专注于卖空或“做空”各种公司。一些卖空者发布对涉嫌在财务报表发布中报告误导性数字或有足够证据证明存在腐败商业行为的公司进行研究。
在进入卖空世界之前，我们建议您回顾一下股票市场基础知识。
做空股票涉及什么？
在这个阶段，通过提供杠杆的经纪人来区分基础市场中的卖空股票（非杠杆）和做空（卖出或持有空头头寸）可能会有所帮助。
上述传统方法已列出，即卖空者从经纪人那里借入股票，出售股票，然后以折扣价买回股票以返还给经纪人。
然而，杠杆交易的出现简化了这一过程，以至于做空股票只需在在线平台上点击所需股票的“卖出”按钮即可。
以这种方式做空股票涉及：
- 受监管的经纪商：与受监管的经纪商进行交易至关重要，该经纪商几乎不提供杠杆。
- 流动性/借款：为了做空股票，经纪人必须有足够的“借款”。借贷是指拥有一批流动性提供者，愿意将必要的股份借给经纪商，以满足其内部对冲要求。在没有借款的情况下，经纪商不能再促进卖空，并将禁用卖空功能，直到有足够的借款返回市场。流动性较强的股票往往比流动性差的股票提供更多的借贷。
- 设置风险参数：当有足够的借款时，进行必要的分析，设置止损和限价，然后点击在线平台上的“卖出”按钮。
如何卖空股票
做空股票时可以遵循以下步骤：
- 选择所需的市场
- 确认下跌趋势的市场
- 预先确定止损和限额（风险回报率)
- 进入空头交易
- 一旦达到止损或限价，交易就完成了
交易者可以利用 200 天移动平均线或使用趋势线来评估股票是否处于趋势环境中。
通过以实际示例的形式使用实际数字，可以使卖空过程更加清晰。
卖空示例
假设卖空者希望出售 10 股 Apple Inc 股票，因为他认为股价在不久的将来会下跌。如果苹果的价格是20美元，保证金要求是50%，这意味着交易者将有效地控制价值200美元（20美元x 10股）的苹果股票，而只提供1000美元（200美元x 0.5美元）作为保证金。
卖空者将目标设定在 17 美元的价格，止损设定在 21 美元，以建立 1：3 的风险回报率。如果价格达到目标，卖空者可能会获得近 300 美元（30 美元 x 10 股）的收益，减去任何融资费用和佣金。
名义交易价值 = $2000
保证金 = 50% （$1000）
止盈后收益 = $300 （$30 x 10 股）
潜在损失：100 美元（10 美元 x 10 股）
这个例子也提供了理想的情况，但金融市场通常是不可预测的，并且不像这里介绍的那样可靠地移动。因此，交易者应从一开始就采取健全的风险管理措施。
沽空股票有什么风险？
在学习如何卖空股票时，牢记以下几点至关重要：
- 无限损失的可能性 –没有止损的空头头寸，理论上有可能造成无限的损失。股票价格上涨没有限制，这进一步凸显了止损的重要性。
- 短挤压 –当空头交易者目睹价格上涨（与预期相反）导致损失时，就会发生空头挤压，最终迫使交易者以更高的价格买入（平仓）并蒙受损失。随着越来越多的卖空者买入以平仓，价格获得更大的上涨势头。
以下是使用美国500指数（S&P 500）进行空头挤压的示例：
- 不可借入的股票 –在暴跌的市场中，即使是流动性最强的股票也可能变得不可借入，因此，阻止开立任何新的空头头寸。交易者需要牢记这一点，但也不应该让这迫使他们匆忙进入。
卖空股票：关键要点
随着技术的进步，做空股票变得更加容易，并成为交易者技能的一部分。然而，与外汇市场不同的是，股票交易者面临着不可借入股票的独特问题，禁止任何股票做空。交易者只有在进行必要的技术和/或基本面分析后才应考虑开始做空交易，同时遵守健全的风险管理实践。
提醒一下，做空股票的前 5 个要点是：
- 使用受监管的经纪人：在卖空股票时，考虑使用受到高度监管、信誉良好的经纪人。
- 趋势：在没有明确的下降趋势的情况下，交易者应该在市场到达那里时将入场订单设置在有利的水平。股价有可能跳空下跌——尤其是当负面信息进入公共领域时。在如此瞬息万变的市场中，交易者在离开交易屏幕时可能会错过有利的入场机会，而订单可以提供帮助。
- 流动性/借款：股票是否在主要交易所交易，每天有大量股票易手，也称为“自由流通”？更大的流动性往往意味着向卖空者提供更多的借款，以及更大的做空股票的灵活性。
- 借用费用： 除了隔夜持有的未平仓头寸的任何隔夜资金费用外，通常还有适用于空头头寸的“借贷费用”，以允许卖空者参与市场。在进行交易之前，向您的经纪人询问此类费用总是一个好主意。
- 风险管理：由于空头交易理论上损失无限，收益有限（价格只能降至 0），交易者需要利用止损和限价来纠正固有的风险回报偏斜。
卖空股票常见问题
最值得做空的股票有哪些？
对卖空者具有吸引力的股票因行业和部门而异。因此，交易者不应该针对任何一只股票进行空头交易。卖空者应用了许多分析技术 – 主要是基本面的 – 查看收入和债务权益比率，但也关注业务的其他方面，例如公司治理结构和高级管理层的才能。
所有主要股票指数都可以在我们的主要股票指数页面上查看。
您可以做空一只股票多长时间？
交易者持有多头头寸的时间长度没有限制。这是因为股票是完全拥有的，不涉及借入他人的股票。另一方面，做空股票涉及借入经纪人可以随时收回的股票。交易者通常能够进行空头交易的时间没有固定的时间长度，这完全取决于当时的市场状况以及股票所有者希望清算这些股票的时间。
重要提示
-
外汇指标系统，是通过复杂的计算，得出准确的数据，在通过对数据进行精确计算划分，将K线行情切分成不同的区域，再对不同区域进行常规意义上的K线形态划分，通过K线所处的区域对行情进行甄别属于是震荡行情还是趋势行情。通过指标对行情进行分析预判的时候一定会有假信号出现，我们需要通过自身的交易经验去筛选信号。指标系统不在于让我们一劳永逸，而是通过指标所给出的信号给我们提供一个参考，当指标的判断和我们交易思路的判断达成一致，则可以去尝试！外汇指标系统可以为我们提供的是开拓性视野，可以让我们了解别人是如何做交易的，如何搭建交易系统的，我们则可取其精华去其糟粕，不断升华自身的交易经验。 - 想要让您的交易更加轻松自如，最好的选择就是使用我们的EA交易系统！无需手动操作，自动化交易将会为您节省时间和精力，并且在市场变化时始终保持警觉。我们的EA交易系统采用最先进的算法和技术，确保您的交易快速、准确、稳定，并在市场波动时保持灵活应变。让我们的EA交易系统成为您的交易利器，让您在交易市场中轻松获得胜利！
- FXprime中文社是一个提供自动化交易解决方案的专业网站。我们通过提供各种自动化交易软件，帮助交易者更轻松地进行外汇市场交易。我们的团队成员拥有广泛的金融和投资知识，并且经过了严格的专业培训,我们的团队成员一直致力于为客户提供最专业、最有效的外汇交易技术服务。
- FXprime中文社与全球著名的在线外汇经纪商合作 JDR Securities Exness ATFX DooPrime德璞资本 TMGM ，通过我们的渠道点击经纪商即可开设直通市场的超低点差账户，同时为您配备专业的账户经理提供5×24小时账户服务，并且您可以享受EA_Club全站付费资源，指标系统，EA系统任您选择！
- 交易辅助利器，HIDDEN指标，FTBM指标，TPD指标，MT4指标合集，通过指标给出的交易信号，进行辅助交易，让交易不迷茫！
- MT4手机版下载，MT4电脑版下载
